存在误导性陈述等问题 招商证券被罚6300万元

近日，招商证券发布公告称其收到来自证监会的《行政处罚事先告知书》。公告信息显示，由于招商证券在担任中安科股份有限公司(原名上海飞乐股份有限公司、中安消股份有限公司，下称“中安科”)重大资产重组的独立财务顾问时未勤勉尽责，导致制作、出具的《独立财务顾问报告》存在误导性陈述等问题，证监会责令招商证券改正违法行为，并罚没6300万元。

根据招商证券公告，经证监会另案查明，中安消技术有限公司(下称“中安消技术”)未及时提供真实、准确的盈利预测信息和虚增 2013 年营业收入，导致中安科公开披露的重大资产重组文件存在误导性陈述、虚假记载。

同时，中安消技术将“班班通”项目计入 2014 年度《盈利预测报告》，在该项目难以继续履行的情况下，未及时提供真实、准确信息，导致提供给中安科的信息不真实、不准确，存在误导性陈述，致使重组置入资产评估值严重虚增，中安科据此虚增评估值发行股份，严重损害了上市公司及其股东合法权益。

招商证券公告显示，其在担任中安科重大资产重组的独立财务顾问时，存在两方面问题。一是制作、出具的《独立财务顾问报告》对相关盈利预测、置入资产评估值均有引用，存在误导性陈述。二是未对“班班通”项目予以必要的关注，未对“班班通”项目中标情况和实际进展情况予以审慎核查，对制作、出具《独立财务顾问报告》所引用文件内容的真实性、准确性、完整性未进行充分核查和验证。

证监会认为，招商证券作为中安科重大资产重组的独立财务顾问，履职过程中未勤勉尽责，导致出具的《独立财务顾问报告》存在误导性陈述，且后续在并购重组当事人发生较大变化对本次重组构成较大影响的情况时未能予以高度关注，未按照规定及时向证监会报告，涉嫌违反多项法律法规。

基于此，证监会责令招商证券改正违法行为，并没收业务收入 3150 万元，并处以 3150万元罚款。同时，对两位项目主管人员给予警告，并分别处以 5 万元罚款。

值得注意的是，因监管处罚，招商证券的投行业务受到影响。在招商证券8月12日收到证监会的《立案告知书》后，其保荐的多个IPO项目一度被按下“暂停键”。截至9月5日，招商证券保荐的IPO项目有20家处于中止审查状态。

招商证券2022年半年报显示，其实现营业收入106.21亿元，同比下降25.95%;实现归母净利润42.88亿元，同比下降25.36%。由于IPO业务收入减少，招商证券上半年投行业务手续费及佣金净收入8.04亿元，同比减少15.10%。